-
О НАУФОРСтандартыИнформационные материалыОценка квалификации и обучение
Можно ли профику быть одновременно дилером и брокером по внебиржевой сделке
Правила форума quest.83
Рег.: 16.12.2008
Сообщений: 118
Сообщ. #1 от 15.12.2016 16:43 
Коллеги, помогите, пожалуйста!
Может ли профессиональный участник с лицензиями дилера и брокера совершить внебиржевую сделку, где покупателем будет этот проф.участник как дилер, а продавцом этот проф.участник как представитель клиента по брокерскому договору?
Т.е. купить ЦБ у своего клиента, при этом, являясь брокером клиента.
Или есть что-то, препятствующее этому? (Какие-то законы...)Roshik
Москва, профучастник РЦБ
Рег.: 22.09.2016
Сообщений: 41
Сообщ. #2 от 15.12.2016 17:17
Заключение внебиржевых договоров, в которых Профучастник выступает с одной стороны от своего имени и в своих интересах, а с другой стороны от своего имени, но в интересах клиента по брокерскому договору, заключенному с клиентом, содержит признаки конфликта интересов, поскольку в такой ситуации возможна трактовка действий Профучастника как действий в ущерб клиента, поскольку за заключение данного договора организация получит вознаграждение, предусмотренное договором.
Однако прямого запрета я не знаюАксинья
Москва
Рег.: 28.11.2013
Сообщений: 65
Сообщ. #3 от 15.12.2016 17:30
А возможна ли в данной ситуации нулевая комиссия по брокерскому договору (по допсоглашению с клиентом)?Цитата:
Заключение внебиржевых договоров, в которых Профучастник выступает с одной стороны от своего имени и в своих интересах, а с другой стороны от своего имени, но в интересах клиента по брокерскому договору, заключенному с клиентом, содержит признаки конфликта интересов, поскольку в такой ситуации возможна трактовка действий Профучастника как действий в ущерб клиента, поскольку за заключение данного договора организация получит вознаграждение, предусмотренное договором.Однако прямого запрета я не знаю
Контролер ИК
Рег.: 06.06.2014
Сообщений: 2124
Сообщ. #4 от 15.12.2016 17:45
Цитата:
Может ли профессиональный участник с лицензиями дилера и брокера совершить внебиржевую сделку, где покупателем будет этот проф.участник как дилер, а продавцом этот проф.участник как представитель клиента по брокерскому договору?
Т.е. купить ЦБ у своего клиента, при этом, являясь брокером клиента.
такая сделка квалифицируется как ″коммерческое представительство″ - посмотрите в ГК особенности. И у вас такая возможность должна быть разрешена договором.
И к конфликту интересов отнеситесь внимательно.
Там не только в комиссии может быть дело. Например, компания купила у своего клиента акции по 3 рубля и продала третьему лицу по 5 рублей. Тут хоть бери комиссию хоть не бери - конфликт налицо.quest.83
Рег.: 16.12.2008
Сообщений: 118
Сообщ. #5 от 15.12.2016 18:39
Спасибо за ответы.
А если проф.участник заключит сделку с юр.лицом (которое также является его клиентом по брокерскому договору), но не в качестве представителя этого клиента.
Т.е. юр.лицо само будет выступать стороной сделки с профиком (продаст ЦБ), и потом профику подаст поручение на списание ЦБ (и укажет, что списание осуществлять переводом на такой-то депозитарный счет профика).
Так не будет конфликта интересов?Контроль гражданский
Рег.: 15.04.2007
Сообщений: 712
Сообщ. #6 от 16.12.2016 10:35
Цитата:
Может ли профессиональный участник с лицензиями дилера и брокера совершить внебиржевую сделку, где покупателем будет этот проф.участник как дилер, а продавцом этот проф.участник как представитель клиента по брокерскому договору?Т.е. купить ЦБ у своего клиента, при этом, являясь брокером клиента.
Это запрещено.
Вариант 1:
Брокер, действующий от своего имени и за свой счет заключает договор, по которому он одновременно является представителем своего клиента по договору поручения.
Запрет установлен пунктом 3 статьи 182 ГК РФ: «Представитель не может совершать сделки от имени представляемого в отношении себя лично...».
Вариант 2:
Брокер, действующий от своего имени и за свой счет заключает договор, по которому он действует в интересах клиента по договору комиссии.
Запрет установлен пунктом 1 статьи 420: «Договором признается соглашения двух или нескольких лиц …».
Т.к. брокер действует с двух сторон от своего имени, то получается, что он заключает договор с самим собой, а это противоречит определению понятия «договора».
Для того чтобы участвовать в форуме, зарегистрируйтесь на сайте. Если вы уже регистрировались, войдите на сайт НАУФОР, используя свой e-mail и пароль.
